Сегодня инвесторы постоянно ищут новые возможности за пределами традиционных акций и облигаций. Одной из самых быстрорастущих альтернатив является кредитование по принципу «равный-равному» или кредитование P2P — метод, который позволяет вам выступать в роли банка, предоставляя деньги напрямую частным лицам или малому бизнесу.

Если вы когда-нибудь задумывались о том, как заставить свои деньги работать эффективнее, не вкладывая их в нестабильные акции или сберегательные счета с низкой доходностью, инвестирование в кредитование между физическими лицами может обеспечить баланс риска и доходности, который вы ищете.

В этом руководстве мы рассмотрим, как работает P2P-кредитование, платформы, которые вы можете использовать, потенциальную доходность, сопутствующие риски, налоговые аспекты и стратегии для начала работы.

Что такое кредитование по принципу «равный-равному»?

Кредитование между физическими лицами — это процесс предоставления денежных средств частным лицам или предприятиям напрямую через онлайн-платформы, которые сводят кредиторов с заемщиками, минуя традиционные банки.

В отличие от внесения денег в банк, где учреждение выдает их взаймы и получает проценты, P2P-платформы позволяют вам давать деньги в долг напрямую и получать проценты по мере того, как заемщик возвращает долг.

Основные характеристики:

• Кредиторы (вы) зарабатывают проценты
• Заемщики получают быстрый доступ к кредиту
• Платформы занимаются андеррайтингом, обслуживанием и платежами

Популярные платформы включают LendingClub, Prosper, Upstart и Funding Circle.

Как работает кредитование по схеме «равный-равному»?

Пошаговый процесс:

1. Открыть счет на платформе P2P
2. Внесите средства на свой счет
3. Просмотрите профили заемщиков , которые включают кредитный рейтинг, цель кредита, доход и кредитный рейтинг.
4. Инвестируйте в облигации займа — обычно по 25 долларов или больше за облигацию
5. Получайте ежемесячные платежи , включающие проценты и основную сумму долга
6. Реинвестируйте или выведите прибыль

Каждый кредит заемщика часто делится между несколькими кредиторами, что помогает распределить риски.

Типы кредитования по схеме «равный-равному»

1. Личные кредиты

Наиболее распространенный. Заемщики ищут финансирование для:

• Консолидация долга
• Улучшение дома
• Медицинские счета

2. Кредиты малому бизнесу

Такие платформы, как Funding Circle, специализируются на кредитовании малого и среднего бизнеса.

3. Студенческие кредиты

Некоторые P2P-сайты предлагают кредиты на образовательные цели на выгодных условиях для студентов.

4. Кредитование недвижимости

Такие платформы, как Groundfloor и PeerStreet, предлагают варианты кредитования недвижимости P2P.

Почему стоит выбрать инвестирование в кредитование по принципу «равный-равному»?

1. Привлекательная доходность

Кредитование P2P обычно обеспечивает годовой доход в размере 5–10 % в зависимости от кредитного рейтинга и платформы.

2. Низкий порог входа

Минимальные инвестиции могут составлять всего 25 долларов США за кредитную ноту , что делает ее доступной для новичков.

3. Пассивный источник дохода

Вы получаете ежемесячные выплаты , обеспечивая стабильный поток дохода.

4. Диверсификация портфеля

Добавляет некоррелированный класс активов, снижая общий риск в вашем инвестиционном портфеле.

5. Помощь реальным людям

Многим инвесторам приятно знать, что их деньги помогают людям достигать реальных целей, а не только институциональной прибыли.

Каковы риски P2P-кредитования?

1. Риск дефолта

Заемщики могут не выплачивать свои кредиты. P2P-платформы используют модели кредитного скоринга , но ни один кредит не является безрисковым.

2. Риск платформы

Если платформа выйдет из строя или закроется, обслуживание кредитов может быть нарушено.

3. Риск ликвидности

Большинство P2P-кредитов не являются легко торгуемыми . Ваши деньги могут быть заморожены на 3–5 лет.

4. Экономические спады

Рецессия или рост безработицы могут привести к увеличению уровня дефолтов, что приведет к снижению доходности.

5. Регуляторный риск

Нормативно-правовая среда меняется. Изменения могут повлиять на защиту инвесторов и работу платформы.

Основные платформы однорангового кредитования

Как начать инвестирование в кредитование по принципу «равный-равному»

Шаг 1: Выберите надежную платформу

Сравните репутацию платформы, комиссии, ставки по умолчанию и пользовательский опыт.

Шаг 2: Проверьте профили заемщиков

Поймите кредитные рейтинги. Заемщик с рейтингом «A» может предложить более низкую доходность, но и меньший риск, в то время как кредиты с рейтингом «D» или «E» несут более высокий риск и вознаграждение.

Шаг 3: Диверсификация по нескольким кредитам

Инвестируйте небольшие суммы в десятки или даже сотни облигаций, чтобы распределить риск.

Пример: вместо того, чтобы вкладывать 1000 долларов в один заём, разделите его на 40 векселей по 25 долларов каждый.

Шаг 4: Настройте автоматическое инвестирование

Большинство платформ позволяют автоматически инвестировать на основе ваших предпочтений в отношении риска. Это помогает поддерживать последовательность и снижать эмоциональный подход к принятию решений.

Шаг 5: Контролируйте свой портфель

Отслеживайте эффективность, реинвестируйте платежи и следите за признаками увеличения уровня неплатежей.

Как рассчитывается доход?

Ваша чистая годовая доходность (NAR) учитывает:

• Полученные проценты
• Выплаты основного долга
• Неплатежи и просроченные платежи
• Плата за обслуживание

Большинство платформ отображают панели мониторинга в реальном времени, что позволяет вам отслеживать рентабельность инвестиций и корректировать свою стратегию.

Налоговые аспекты кредитования по схеме «равный-равному»

Процентный доход от P2P-кредитов облагается налогом как обычный доход , а не как прирост капитала.

Налоговые соображения США:

• Отчет о доходах по Приложению B (Форма 1040)
• Используйте формы 1099-OID и 1099-B, выданные платформами
• Списания (безнадежные долги) могут быть вычтены

Совет: рассмотрите возможность инвестирования P2P в Roth или Traditional IRA (если платформа предлагает такую ​​возможность) для отсрочки или безналогового роста.

Стратегии успешного кредитования P2P

1. Агрессивная диверсификация

Распределите свои деньги по разным классам, срокам и типам заемщиков.

2. Регулярно реинвестируйте

Сложные проценты работают лучше всего, когда реинвестированные ежемесячные платежи снова пускаются в дело.

3. Избегайте высокорисковых облигаций на раннем этапе

Пока вы не обретете уверенность, придерживайтесь первоклассных или близких к первоклассным заемщиков .

4. Используйте фильтры и аналитику

Установите фильтры, чтобы исключить заемщиков с высоким отношением задолженности к доходу или тех, у кого недавно были просрочки.

5. Следите за состоянием платформы

Убедитесь, что используемая вами платформа является финансово стабильной, прозрачной и соответствует нормативным стандартам.

Пример из реальной жизни

Профиль инвестора: Сьюзен, 40 лет

• Цель: Диверсификация и уход от волатильных акций
• Инвестиции: $10 000 в LendingClub
• Стратегия: вложил 25 долларов в 400 облигаций с рейтингом A–C.
• Результаты: средняя доходность 6,5% после дефолтов за 4 года

Урок: Диверсификация и дисциплина помогли Сьюзен получать стабильную прибыль при умеренном риске.

Кредитование по принципу «равный-равному» по сравнению с другими инвестициями

Часто задаваемые вопросы о кредитовании Peer-to-Peer

Заключение: подходит ли вам кредитование по принципу «равный-равному»?

Если вы хотите диверсифицировать свои инвестиции, получать пассивный доход и изучать альтернативные классы активов , инвестирование в кредитование между физическими лицами предлагает доступный и потенциально прибыльный путь.

Хотя это не лишено риска, дисциплинированные инвесторы могут получать стабильную прибыль с минимальной рыночной корреляцией . Благодаря продуманному выбору платформы, разумной диверсификации и долгосрочному прогнозу вы можете сделать P2P-кредитование ценной частью своего портфеля.

Готовы начать?
Сравните платформы, откройте счет, начните с малого и наблюдайте, как растет ваш процентный доход — по одному заемщику за раз.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Author: Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He's Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together. View all posts by Ahmad Faishal